KATILIM BANKALARINDA SERMAYE YAPISININ KÂRLILIK ÜZERİNE ETKİSİ: TÜRKİYE'DE FAALİYET GÖSTEREN KATILIM BANKALARINDA AMPİRİK BİR ÇALIŞMA

Tez Türü: Yüksek Lisans

Tezin Yürütüldüğü Kurum: Selçuk Üniversitesi, SOSYAL BİLİMLER ENSTİTÜSÜ, İŞLETME, Türkiye

Tez Danışmanı: Prof. Dr. Melek Acar

Tezin Onay Tarihi: 2024

Tezin Dili: Türkçe

Özet:

Sermaye yapısı, bir firmanın finansman bileşimini belirler ve borç ile öz sermaye arasındaki dengeyi yansıtır. Bu denge, firmanın risk profili, finansal maliyetler ve hissedar beklentileri gibi çeşitli faktörlere dayanır. Dolayısıyla, sermaye yapısı kararlarının firmaların performansı üzerinde önemli bir etkisi vardır. Özellikle, borç ve öz sermaye dengesi gibi sermaye yapısı unsurları, firmanın kârlılığını doğrudan etkiler. Bu bağlamda, bankalar için sermaye yapısı, diğer firmalarda olduğu gibi kritik öneme sahiptir. Bankaların sermaye yapıları, kârlılıkları üzerinde doğrudan etkili olup, risk yönetimi açısından büyük önem taşır. Dolayısıyla, bankaların borç ve öz sermaye dengesi, finansal performanslarını belirler. Bu çalışmada, 2016/Q4 - 2023/Q3 dönemleri arasında Türkiye'de faaliyet gösteren beş katılım bankasının sermaye yapısı ile kârlılığı arasındaki ilişki panel veri analizi yöntemiyle araştırılmıştır. Araştırmanın bağımlı değişkenleri aktif kârlılığı ve öz sermaye kârlılığı iken, bağımsız değişkenler arasında; toplam borç/toplam aktif oranı, toplam borç/öz sermaye oranı, sermaye yeterlilik oranı, takipteki alacaklar/toplam aktifler oranı ve banka büyüklüğü bulunmaktadır. Çalışma sonucunda, Türkiye'de faaliyet gösteren katılım bankalarının aktif kârlılığı ve öz sermaye kârlılığı ile kaldıraç oranı, toplam borç/öz sermaye oranı ve sermaye yeterlilik oranı arasında pozitif, takipteki alacaklar/toplam aktifler oranı ile de negatif ilişki tespit edilmiştir. Banka büyüklüğü ile aktif kârlılığı ve öz sermaye v kârlılığı arasında ise, istatistiksel olarak anlamlı bir ilişki bulunamamıştır. Bu bulgular, sermaye yapısı kararlarının katılım bankaların kârlılığı üzerinde önemli bir etkisinin olduğunu ortaya koymaktadır.